미국 방산 ETF 분석

 

안녕하세요. 유밍입니다. :)

 

[마켓칼럼] 희비 갈리는 미국과 유럽 방산주…이유 보니

이번주 기사를 읽던 도중 미국 방산주의 주가가 떨어지고 있다는 소식을 접했는데요.

 

이는 바로, 유럽과 미국의 방위산업체들의 흐름이 상반되게 이어지고 있기 때문입니다.

출처: 한경닷컴

 

무기도입비 변화를 살펴볼 때 올해 미국은 우크라이나 전쟁 발발 전 3년 평균과 비슷한 반면,

나토 회원국들은 우크라이나 전쟁 발발 전 3년 평균의 약 2배로 높게 무기도입비를 증가시키고 있습니다.

이러한 이유로 주가 방향성이 변화하고 있는데요.

출처: Knoema

 

그럼에도 미국은 세계 최강의 군대를 가지고 있습니다.

미국의 국방비가 3년 평균과 비슷하더라도 군사비는 다른 국가에 비해 여전히 높게 투자하고 있습니다.

주가가 내려가면 오히려 기회라고 생각되기에 미국의 방산업체로 유명한 록히드마틴(LMT)을 살펴보려고 합니다.

록히드마틴은 세계 최대의 방위, 전투기 공급 업체인데요. 

항공기는 매출의 약 40%를, 미사일과 Fire Control은 매출의 14%, 항공우주 시스템은 매출의 약 20%를 차지한다고 합니다. 광범위한 제품과 서비스를 판매하고 있습니다.

 

미국 국방부 매출을 포함하여 총 매출의 69%를 미국 정부 대상으로 올리고 있으며,

나머지 30%는 미국 정부를 통해 계약된 해외 고객들이라고 해요.

사실 배당금도 매년마다 8~9% 정도로 높이고 있어서, 단일 종목만으로도 줍줍해서 모으기 좋다고 생각합니다.

 

 

록히드마틴의 주가도 약간 떨어져있는 상태에, 이번 트럼프 수혜주로 뽑혀서 방산업체 ETF를 알아보려고 합니다.

 

록히드마틴이 포함된 미국 방산 ETF에는 SHLD, MISL, PPA, ITA, XAR 이렇게 5가지 정도가 있는데요.

 

티커명	SHLD	MISL	PPA	ITA	XAR
개장일	'23년 9월 11일	'22년 10월 25일	'05년 10월 26일	'06년 5월 1일	'11년 9월 28일
운용사	Mirae Asset Global	First Trust	Invesco	BlackRock	State Street
수수료	0.5%	0.6%	0.58%	0.4%	0.35%
가격	$ 34.07	$ 28.70	$ 104.55	$133.90	$ 145.26
시가총액	$ 359.27M	$ 68.62M	$ 3.51B	$ 6.40B	$ 2.26B
배당률	0.4% (반기)	0.4% (분기)	0.5% (분기)	0.9% (분기)	0.5% (분기)
보유 종목	34	35	53	38	35

 

시총, 배당금, 개장일을 순위로 매겨보았을 때 전체적으로 ITA > PPA > XAR 순으로 매력적이라서,

이 3개 ETF 를 위주로 확인해보겠습니다.

 

 

 

1. PPA (Invesco Aerospace & Defense ETF)

 

 

 

록히드마틴 외에도 다양한 회사가 보여지는데요.

대부분 다 고르게 투자되어지고 있네요.

Northrop Grumman은 항공우주와 방위 기술을 제조하는 기업으로, 최근 AI, 사이버 보안 등 첨단 기술을 통합하는 연구와 개발에 투자를 많이 하고 있다고 해요.

General Dynamics라는 회사는 잠수함, 탱크, 장갑차, 제트기 등 다양한 제품을 가지고 있고, 최근 첨단 기술을 통해 사이버 보안 분야로 확장하고 있으며 항공 우주 분야에서도 중요한 역할을 하는 기업이라고 합니다.

 

 

2. ITA (iShares U.S. Aerospace & Defense ETF)

 

 

이 ETF는 RTX, 보잉, 록히드마틴을 합쳐 약 45% 투자하고 있고, 나머지는 4%로 고르게 분배하고 있습니다.

RTX도 주요한 미국 방산 업체로 뽑히는데요.

방공미사일과 공격용 미사일 등 다양한 무기를 제작, 공급하는 기업입니다.

제트 엔진과 항공 교통 통제장치, 민간공항 관제장치 등 우주개발 외에 민간 부문에서도 실적에서 호재를 보이고 있습니다.

 

 

3. XAR (SPDR S&P Aerospace & Defense ETF)

 

해당 ETF도 고르게 분배가 되고 있는데요. 대부분 3~4%로 고르게 분배가 되고 있습니다.

 

전체적으로 보았을 때, 비슷한 종목을 담고있다보니 흐름도 대부분 유사한데요.

저는 배당률과 시총이 제일 높은 ITA가 매력적이긴 합니다.

그치만 앞서 말씀드렸다시피 록히드마틴 자체도 지속적으로 배당률을 올리고 있어서,

단일 종목으로도 투자하기 좋아 보입니다!

 

 

 

본 포스팅은 개인적인 ETF 분석 기록이며, 투자의 책임은 각자에게 있습니다.